Анализ финансовой устойчивости предприятия
Оценка финансового состояния предприятия будет неполной без анализа финансовой устойчивости. Финансовая устойчивость -
характеристика, свидетельствующая о стабильном превышении доходов над расходами, свободном маневрировании денежными средствами предприятия и эффективном их использовании, бесперебойном процессе производства и реализации продукции. Финансовая устойчивость формируется в процессе всей производственно-хозяйственной деятельности и является главным компонентом общей устойчивости предприятия.
Для характеристики финансовой устойчивости принято рассчитывать ряд показателей.
Проведем анализ показателей финансовой устойчивости предприятия (см. Табл. 2.8).
Таблица 2.8 Расчет показателей финансовой устойчивости и рекомендуемые значения коэффициентов, %
|
Показатель |
Формула расчета по данным отчетности |
Рекомендуемые значения, тенденции |
Значения по периодам | |||||||
|
1 кв. |
2 кв. |
3 кв. |
4 кв. | |||||||
|
1. Коэффициент автономии |
(стр.490)/ (стр.700-стр.465-стр.475) ф.1 |
более 0,5 |
0,011 |
0,008 |
-0,002 |
-0,016 | ||||
|
внима- ние |
внима-ние |
внима-ние |
внима-ние | |||||||
|
2. Коэффициент заемного капитала |
1минус коэффициент автономии |
менее 0,5 |
1 |
1 |
1 |
1 | ||||
|
внима- ние |
внима-ние |
внима-ние |
внима-ние | |||||||
|
3.Мультипликатор собственного капитала |
(стр.300)/ (стр.490-стр.450) |
90 |
122 |
-546 |
-64 | |||||
|
- |
внима-ние |
норма |
внима-ние | |||||||
|
Показатель |
Формула расчета по данным отчетности |
Рекомендуемые значения, тенденции |
Значения по периодам | |||||||
|
1 кв. |
2 кв. |
3 кв. |
4 кв. | |||||||
|
4. Коэффициент финансовой зависимости |
(стр.590+стр.690-стр.640-стр.650)/(стр.490) ф.1 |
менее 0,7 |
89 |
121 |
-547 |
-65 | ||||
|
внима- ние |
внима-ние |
внима-ние |
внима-ние | |||||||
|
5. Коэффициент долгосрочной финансовой независимости |
(стр.490+ стр590)/(стр.700- стр.465-стр.475) ф.1 |
0,011 |
0,0082 |
-0,0012 |
-0,0156 | |||||
|
- |
внима-ние |
внима-ние |
внима-ние | |||||||
|
6. Коэффициент структуры долгосрочных вложений |
стр.510/стр.190 ф.1 |
0 |
0 |
0 |
0 | |||||
|
- |
- |
- |
- | |||||||
|
7. Коэффициент обеспеченности долгосрочных инвестиций |
стр. 190/(стр.490) ф.1 |
больше 1 |
4 |
5,18 |
-15,6 |
-1,45 | ||||
|
хоро- шо |
хоро- шо |
внима-ние |
внима-ние | |||||||
|
8. Коэффициент обеспеченности собственными средствами |
(стр.490-стр.190)/(стр.290 ф.1 |
более 0,1 (около 0,5) |
-0,035 |
-0,036 |
-0,031 |
-0,039 | ||||
|
внима- ние |
внима-ние |
внима-ние |
внима-ние | |||||||
|
9. Коэффициент маневренности |
((стр.290-стр.216-стр.244)-(стр.690-стр.640-стр.650))/(стр.490) |
0,2-0,5 |
-5,66 |
-6,46 |
20,75 |
2,70 | ||||
|
внима- ние |
внима-ние |
хоро- шо |
хоро- шо | |||||||